På senare år har det lanserats diverse olika fondrobotar och robotrådgivare – specialiserade datorprogram som kan användas för att göra och sköta om investeringar.
Förenklat kan man säga att en fondrobot passar bäst om man vill ha en hög grad av automatisering, medan en robotrådgivare ger dig råd som du sedan kan implementera manuellt. Det finns dock inte några exakta definitioner, och om vi tittar på hur olika tjänster marknadsförs just nu så blir det tydligt att bägge termerna används ganska löst av de olika aktörerna. Vårt tips är därför att du inte fixerar dig vid exakt vilken etikett som sitter på tjänsten (fondrobot vs. robotrådgivare) utan istället granskar detaljerna för att se om tjänsten passar dina preferenser. Tänk också på att det finns aktörer som erbjuder paketlösningar som inkluderar både robotrådgivning och olika typer av automatiserad robothandel.
Fondrobotar
En klassisk fondrobot är ett datorprogram (vanligen en app) som låter dig investera i fonder med en hög grad av automatisering. Du ställer vanligen in vissa parametrar i början, men sedan sköter datorprogrammet om köp och försäljningar. Exakt hur mycket du kan justera parametrarna varierar beroende på vilken aktör du väljer, och vissa låter dig göra en tämligen nischad investeringsprofil.
En av de punkter som är viktiga att titta på är hur stort utbud av fonder en fondrobot har tillgång till. Är utbudet mycket begränsat, till exempel vad gäller geografi eller sektorer, kan det vara svårt att få till någon verklig riskspridning.
Robotrådgivare
En robotrådgivare är en tjänst som kan hjälpa dig att hantera din investering. Exakt vad rådgivaren kan hjälpa dig med beror på vilken rådgivare du väljer. Vissa är tämligen rudimentära och gå i princip ut på att göra det enklare att jämföra olika fonder, medan mer avancerade robotrådgivare kan ge stöd när du vill bygga upp en viss typ av investeringsportfölj, till exempel vad gäller riskspridning och risknivå.
Varför använder investerare fondrobotar och robotrådgivare?
Alla har sina olika anledningar att använda sig av fondrobotar och/eller robotrådgivare, och här är några av de vanligaste.
Man är en nybörjare som vill komma igång snabbt
Om man är nybörjare och vill börja investera i fonder kan det kännas lockande att få hjälp av en robot. Istället för att själv behöva göra sin hemläxa svarar man på några snabba frågor om sitt sparande och sina preferenser, och sedan sätter roboten igång att jobba.
Här finns det dock flera saker som är viktiga att fundera över innan du fattar något beslut, inklusive dessa:
- Skulle du inte lika gärna kunna sätta dina pengar i några indexfonder medan du lär dig mer? Att spara i fonder innebär redan att du betalar någon annan för att investera åt dig (du köper ju t ex inte aktier direkt i eget namn, utan det är fondförvaltaren som sköter om detta). Att dessutom använda sig av ett robot innebär ytterligare en mellanhand, och som alla mellanhänder vill den ha betalt på ett eller annat vis. För nybörjaren som har ett mycket litet kapital att investera och verkligen behöver hålla kostnaderna nere är indexfonder ett alternativ som är värt att överväga.
- Att du använder dig av en robot innebär inte några som helst garantier för att det kommer att gå bra eller ens jämnt upp. Du riskerar alltid att förlora de pengar du investerar, precis som när du gör vanliga investeringar i fonder. Att använda en robot som snuttefilt för att det känns läskigt att investera är inte något vi rekommenderar.
Man är en mer erfaren investerare som inte vill fastna i gamla hjulspår
Vi vet alla hur viktigt det är med diversifiering. Men handen på hjärtat, hur blir det i verkligheten? De flesta av oss har vissa områden vi känner oss bekväma med, där vi förstår vad som pågår, och där vi helt enkelt gillar att investera. Det kan handla om vissa branscher, geografiska områden, företagstyper, blue chip stock, etcetera. Det är absolut en bra idé att investera i sådant man begriper sig på och som ligger en varmt och hjärtat, men ibland innebär det tyvärr att diversifieringen blir lidande. Därför finns det vissa investerare som har börjat använda sig av robotar för att låta dem sköta om en viss del av portföljen, med förhoppning om att det ska innebära investeringar som ligger utanför bekvämlighetszonen.
Man vill undvika känslomässiga beslut
Vissa investerare har tillräckligt med självkännedom för att veta att de lätt dras med av sina känslor och struntar i att följa de väl genomtänkta investeringsplaner de lagt ned så mycket tid och omsorg på att utforma.
Exempel:
- När kursen plötsligt pekar upp-upp-upp som en raket blir de giriga och säljer inte av vid den planerade prispukten, utan stannar kvar längre – ofta alltför länge.
- De drabbas de lätt av panik och snabbsäljer i situationer där de logiskt vet att det troligen vore bättre att sitta still i båten.
- På motsatta sidan från paniksäljarna hittar vi investerare som lätt blir offer för ”sunk cost fallacy” och känslomässigt har mycket svårt att realisera förluster. Vissa av dem nöjer sig inte ens med att bara fortsätter äga (och därigenom fortsätta binda upp kapital i en dålig investering) utan investerar till och med ännu mer i en fond, ett aktiebolag eller i något annat de innerst inne vet att de borde lämna.
Att lämna över skötseln av en investeringsportfölj till en robot kan vara en teknik för att minska risken för den här typen av oöverlagda och känslostyrda beslut.
Man är nyfiken på nya trender och uppfinningar
Det har varit mycket prat om investeringsrobotar, fondrobotar och robotrådgivare på senare tid, och är man nyfiken på nya trender och vill hålla sig i framkant kan det förstås vara kul att använda åtminstone en del av den totala investeringsportföljen för att prova på det här med robotar och själv kunna utvärdera.
Är fondrobotar och robotrådgivare bra?
Detta är en kontroversiell fråga och endast framtiden kan utvisa hur det kommer att gå för de investeringar som just nu görs med hjälp av den våg av fondrobotar och robotrådgivare som dykt upp på marknaden.
Som med de flesta redskap här i världen finns det personer som med öppna ögon kan se verktygets styrkor och svagheter, och förstår sig på att använda styrkorna till sin fördel utan att ramla i de värsta fallgropar som skapas av svagheterna. Samtidigt finns det andra som blir lite alltför bortkollrade av den eviga drömmen om snabba pengar utan ansträngning och tänker att själva redskapet ska fixa allt åt dem.
Handen på hjärtat så är många fondrobotar och robotrådgivare för vanliga småsparare forftarande ganska dumma. De marknadsförs med trendiga ord som Artificiell Intelligens, men börjar man gräva lite ser man att det inte direkt är någon avancerad intelligens det rör sig om. Ofta rör det sig i grund och botten om filterverktyg som kan göra det enklare att sila fram investeringar som skulle kunna passa dina preferenser, så att du inte behöver slösa lika mycket tid på att göra det manuellt.
Fondrobotar och robotrådgivare kommer troligen att bli betydligt bättre framöver – även de som är tillgängliga för oss vanliga småsparare – men vi är inte riktigt där ännu.
En annan punkt som är bra att ha i åttanke när man utvärderar robotar är att det har stor betydelse hur det totala utbudet ser ut. Vad har roboten att välja mellan? När en fondrobot eller robotrådgivare börjar filtrera fram fonder år dig, hur stort grundutbud utgår den ifrån? Om roboten är inställd på att enbart sälja in fonder från en viss katalog så kommer du aldrig att få någon rekommendation utanför denna, så det gäller att grundutbudet är både tillräckligt bra, tillräckligt stort och tillräckligt varierat för att det ska vara någon vits med det hela.
Är mänskliga rådgivare bättre?
Det beror helt och hållet på vilken människa det rör sig om, och vad dennes mål är. Är det ens en rådgiviare du har att göra med, eller är det snarare en försäljare? När vi till exempel kontaktar vår vanliga bank för ”rådgivning” rörande fondinvesteringar så är det en försäljare vi får prata med, vars yrkesroll är att sälja de fonder som ingår i bankens utbud. Denna ”rådgivare” kommer knappast att ge dig råd om att investera i någon produkt som inte säljs av hans eller hennes arbetsgivare.
Vad kostar det att använda en fondrobot eller robotrådgivare?
Hur långt är ett snöre? Vad det kommer att kosta att använda en fondrobot eller robotrådgivare är något man bör ta en ordenlig titt på innan man fattar något beslut, för det varierar rejält mellan de olika aktörerna och de finns flera olika parametrar att ta hänsyn till.
- Fasta kostnader, till exempel en månadsavgift. (Här bör man också kolla upp om det finns någon bindningstid.)
- Rörliga kostnader, till exempel procent av varje köp och försäljning.
En punkt som är knepigare att utvärdera är eventuella ”dolda” kostnader. Det är enkelt för aktörer att erbjuda fondrobotar och robotrådgivare i princip gratis för investerarna om de tjänar sina pengar på andra vis. Det kan till exempel röra sig om att de får provision från fonderna när fondandelar köps via robotarna. Detta kan i sin tur innebära att du som investerare inte får helt oberoende råd.
Vilka robotar är bäst?
Vilken eller vilka fondrobotar eller robotrådgivare som är bäst för dig beror på dina preferenser, så det är svårt att rekommendera någon viss, och om du ens över huvud taget bör använda dig av den här sortens robotar beror också på individuella faktorer.
Ibland kan det till och med vara bäst att välja Robot #1 för en viss del av den totala portföljen och Robot #2 för en annan andel.
Fondrobotar och robotrådgivare är utvecklade utifrån olika parametrar och har olika styrkor och tillkortakommanden. Som nämnts ovan spelar det också stor roll hur pass aktiv man själv vill vara – vill du har en hög grad av automatisering av portföljens skötsel och ballansering, eller är du snarare nyfiken på att få tips och råd gällande potentiella investeringar som du kan godkänna manuellt?
Det är många faktorer man behöver ta i beaktande innan man sätter sina pengar på spel.